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媒体梳理,8月以来,A股共有16家公司披露董监高或其家属、持股5%以上股东(以下简称“重要股东”)涉及短线交易的事项。有些重要股东的短线交易看似金额不大,但背后却可能隐藏内幕交易等风险,应该引起监管的足够重视。
上市公司高管掌握着上市公司很多尚未公告的信息,所以公司高管也就成为了内幕交易的高危人群。高管的亲属如果交易了高管所在公司的股票,很难说清楚是自己的判断还是听到了什么消息,于是很多高管亲属买卖自家股票后,都会把盈利部分上交给公司,作为全体股东的资产,这样的操作看起来没什么问题,但是也有潜在的隐患,即可能会存在有10个公司高管亲属账户上交了利润,但实际参与交易的账户可能远远不止10个,那些没有被发现,也没有主动上交的账户,就成了漏网之鱼。
大部分高管都声称亲属的交易属于误操作,自己并没有透露内幕信息。但很多事情举证很难,谁也说不清楚到底是怎么回事,所以上交利润成为看似最可行的处理结果,但是很多原本可以避免的事情,却在不断发生。
亲属交易高管所在公司股票,很多都是配偶交易,最起码应该有基本的避嫌意识,别买卖自己配偶公司的股票。毕竟高管配偶交易公司股票,真正的原因存在很多的可能。比如,配偶也是摸着石头过河,如果买卖后发现有人知道了,或者感觉有人知道了,就主动公开,并上交利润;如果感觉没人知道,就假装什么也不知道,真要是被发现了,赶紧说自己不知道不可以买配偶公司的股票,配偶也不知道,赶紧上交利润,反正也没多大事。
在这种不断的尝试之后,就会引发新的尝试,既然自己买配偶公司股票不行,那推荐给闺蜜或者朋友买行不行?自己也没入股他们的账户,自然也说不上什么违规,而且自己不是公司高管,真要是哪天出事了,一句不知情或者纯属自己投资判断就能解释的过去。
所以本栏说,除了这么多已知的误操作,不排除还存在着一些并不为人知的“误操作”。管理层对于内幕知情人也要加强监督,而高管的家属,也应该从交易系统上就禁止买卖高管所在公司的股票。诸如只要下单,交易所主机直接返回拒绝交易。高管如果真的看好自家公司,就按照规定公告增持,然后交易所主机对高管个人账户放开权限,买入完成后重新锁定,很多电脑能办的事,最好别靠人类的自觉性,人会误操作,电脑不会。
误操作不应是借口,因为这背后可能隐藏着不该存在的交易,如果不能用技术手段彻底封死,也应该通过加强处罚力度禁止“误操作”。
北京商报评论员 周科竟